پایگاه خبری راه پرداخت دارای مجوز به شماره ۷۴۵۷۲ از وزارت فرهنگ و ارشاد اسلامی و بخشی از «شبکه عصر تراکنش» است. راه پرداخت فعالیت خود را از دوم اردیبهشت‌ماه ۱۳۹۰ شروع کرده و اکنون پرمخاطب‌ترین رسانه ایران در زمینه فناوری‌های مالی، بانکداری و پرداخت و استارت‌آپ‌های فین‌تک است.
آیا دارایی‌های بایننس به باد می‌رود؟ / ۱۲ میلیارد دلار در کمتر از ۶۰ روز دود شده است
بایننس، بزرگ‌ترین صرافی رمزارز در جهان، در تلاش است تا دارایی‌های خود را حفظ کند. در پی فروپاشی صرافی رقیب، اف‌تی‌ایکس، سرمایه‌گذاران طی هفته‌های اخیر در حال بیرون کشیدن دارایی‌های دیجیتال خود از صرافی‌ها و دیگر سیستم‌های متمرکز هستند و علیرغم این‌که چانگ‌پنگ ژائو، مدیرعامل صرافی، در خصوص هرگونه احتمال تکرار فاجعه اف‌تی‌ایکس، به مشتریان خود اطمینان خاطر داده و تأکید کرده است که وضعیت به ثبات خواهد رسید، اما روند جریان خروجی از این صرافی به‌شدت در حال افزایش است. بر اساس داده‌های منتشرشده از سوی شرکت داده‌های رمزنگاری دفیلاما (Defillama)، مشتریان تنها در روز جمعه، ۳۶۰ میلیون دلار برداشت خالص از این صرافی داشته‌اند که رقم قابل ملاحظه‌ای است.
در ۱۳ دسامبر سال ۲۰۲۲، نانسن (Nansen)، یک شرکت مستقل داده‌های رمزنگاری، خبری را منتشر کرد مبنی بر این‌که بایننس، بالغ بر ۳ میلیارد دلار از دارایی‌های خود را طی یک هفته گذشته از دست داده که این رقم، ۴ درصد از کل دارایی‌های شرکت در آن زمان را شامل می‌شد. تحقیقات صورت گرفته از سوی فوربس نشان می‌دهد که در حقیقت، بایننس، ۱۵ درصد از کل دارایی‌های خود را پس از انتشار توییت چانگ‌پنگ ژائو، درست همان روزی که سعی داشت برداشت‌های گزارش نانسن را کم اهمیت جلوه دهد، از دست داده است. این در حالی است که بر اساس گزارش‌ها، یک چهارم از کل دارایی‌های این صرافی گردن‌کلفت، طی مدت زمان کمتر از دو ماه از صرافی خارج شده است. با وجود این‌که فوربس با بایننس تماس داشته تا بتواند در خصوص این گزارشات، از خود صرافی اطلاعات دقیق کسب کند، اما تاکنون اظهارنظری از سوی خود شرکت دریافت نشده است.
عدم اعتماد سرمایه‌گذاران به عملکرد درست بایننس کوین (Binance Coin (BNB)) و بایننس یواسدی (Binance USD (BUSD))، دو توکن که تحت نام این صرافی بزرگ عرضه می‌شوند، کاملاً مشهود است. بایننس کوین طی دو ماه گذشته بالغ بر ۲۹ درصد از ارزش خود را از دست داده است، و فوربس تخمین می‌زند که قریب به ۲۹ میلیون توکن در بایننس باقی مانده است، که ۵۱ درصد، نسبت به چیزی که در ۱۰ نوامبر ۲۰۲۲ فاش شده بود کمتر است. این در حالی است که تعداد استیبل‌کوین‌های بایننس یواسدی نیز قریب به ۴۰ درصد کاهش یافته است.
ضمن این‌که، شواهد و قراین ظریف‌تر و ریزبینانه‌تری نیز وجود دارند که ثابت می‌کنند بایننس، اعتماد و نفوذ خود را در میان سرمایه‌گذاران از دست داده است. در حالی که دارایی‌های خالص این صرافی رمزارز، از ماه نوامبر ۲۰۲۲ بالغ بر ۲۴ درصد کاهش یافته است، سرمایه‌گذاران سرمایه‌‌گذاری‌های خود را در توکن‌های معروف دیگری نظیر ماتیک (matic)، ایپ (ape) و گالا (gala)، حدود ۴۰ الی ۵۰ درصد افزیش داده‌اند که با توجه به کاهش سرمایه‌گذاری در صرافی، حرف‌های زیادی برای گفتن دارد.
اگرچه بایننس، بزرگ‌ترین صرافی رمزارزها در کل جهان به لحاظ حجم است، با این حال، این صرافی از کاهش تقریباً یک ساله ارزهای دیجیتال چندان جان سالم به در نبرده است. به گفته نومیکس (Nomics)، توکن بایننس کوین این صرافی، نسبت به ۱۲ ماه گذشته چیزی در حدود ۳۷ درصد کاهش یافته است، و تصمیم صرافی مبنی بر توقف دریافت کارمزد برای معاملات نقدی بیت‌کوین به دلیل تزلزل بازار، قریب به ۳ میلیارد دلار در سال، ضرر به این صرافی تحمیل کرده است. داده‌های کوین مارکت کپ (Coin Market Cap) نیز نشان می‌دهند که ارزش کلی رمزارزها طی یک سال اخیر، کاهشی حتی فراتر از این رقم‌ها را نشان می‌دهد. به گفته این شرکت، ارزش کل دارایی‌های دیجیتال طی سال گذشته، کاهشی ۵۶ درصدی داشته و به ۸۴۸.۷ میلیارد دلار رسیده است.
چانگ‌پنگ ژائو، خود جزو افرادی بود که در فروپاشی اف‌تی‌ایکس نقش مستقیم داشت. وی، زمانی که در توییتر اعلام کرد قصد دارد دارایی‌های خود از توکن‌های اف‌تی‌ایکس، صرافی رقیب را که در آن زمان حدود ۵۸۰ میلیون دلار ارزش داشت، با استناد به «افشای اخیری که اتفاق افتاده است» بفروشد، آخرین ضربات را به اف‌تی‌ایکس بی‌جان زد. چانگ‌پنگ ژائو، این پیشنهاد را با پیشنهاد نجاتی که به سرعت لغو شد، ادامه داد و ادعا کرد که «مسائل اف‌تی‌ایکس خارج از کنترل یا توانایی ما برای کمک است»، به این معنی که با نگاه اولیه به صورت‌های وضعیت شرکت، به این نتیجه رسیده که اوضاع وخیم‌تر از آن است که تصور می‌شد و به این ترتیب، تیز خلاص را به صرافی سم بنکمن فراید زد.
تغییرات دارایی‌ها – بایننس
| Binance Assets | Percent Decline Since | |||
| All assets | Excl BNB | |||
| ۴-Jan | ۴-Jan | ۴-Nov | ۱۳-Dec | |
| Nansen | $۵۳,۵۵۷ | -۱۱% | ||
| Glassnode | $۳۳,۷۴۰ | -۳۱% | -۱۹% | |
| Defillama | $۵۴,۶۷۹ | -۱۸% | -۱۹% | |
| Arkham | $۳۶,۸۳۲ | -۲۴% | -۱۵% | |
| Messari | $۴۷,۱۶۸ | -۲۱% | -۱۲% | |
| Coinmarketcap | $۴۶,۳۳۷ | |||
| Coinglass | $۵۵,۵۸۰ | $۴۵,۱۶۰ | ||
| CER.LIVE | $۵۵,۶۷۰ | |||
| Average | $۴۹,۹۷۵ | $۳۹,۴۵۰ | -۲۴% | -۱۵% |
اما مسئله دیگری که می‌تواند در مبحث محاسبه دارایی‌های ازدست‌رفته بایننس طی سال گذشته، به‌ویژه طی دو ماه اخیر بحث‌برانگیز باشد، فقدان کنوانسیونی برای طبقه‌بندی دارایی‌های موجود در کیف پول‌های کریپتو است. شرکت‌های مبتنی بر رمزارزها، هنوز هم در خصوص این‌که کدام دارایی‌های دیجیتال در کیف پول‌های کریپتو را باید در طبقه‌بندی‌های خود لحاظ کنند به توافق نرسیده‌اند. در حالت کلی، طبقه‌بندی دارایی‌های دیجیتال چالش‌برانگیز است، به‌ویژه زمانی که هیچ استانداردی برای آن تعریف‌نشده باشد. بر همین اساس نیز میزان دارایی ازدست‌رفته یک صرافی – بایننس – از ۳۷ میلیارد دلار تا ۵۶ میلیارد دلار ناقابل، با این بازه تفاوت فاحش، برآورد شده است. موضوعی که دست بایننس را برای بسیاری از ادعاها در سال جدید میلادی باز می‌گذارد. آنچه در ادامه می‌آید، نحوه تعیین کمی محتویات کیف پول بایننس توسط شرکت‌های مختلف است.
گفتنی است، در روند کاهش خالص دارایی‌های بایننس، چند افزایش شدید در دو استیبل کوین یواسدی کوین ((USD coin (USDC) و یواسدی تتر (Tether (USDT نیز مشاهده می‌شود که طی چند هفته اخیر رخ داده است.
محتویات کیف پول‌های رمزنگاری‌شده بایننس – توکن‌ها
| Binance | Coinmarketcap | Nansen | Glassnode | Defillama | Arkham | Messari | CER.LIVE | |
| ۱۰-Nov-22 | ۴-Jan | ۴-Jan | ۴-Jan | ۴-Jan | ۴-Jan | ۴-Jan | ۴-Jan | |
| BNB | $۱۷,۱۰۵ | $۱۴,۵۷۵ | $۵,۴۹۷ | $۹,۹۴۱ | $۶,۱۶۰ | $۱۰,۲۴۰ | ||
| BTC | $۸,۳۷۲ | $۴,۸۳۲ | $۸,۲۸۷ | $۵,۹۳۵ | $۸,۰۸۳ | $۹,۵۹۵ | ||
| BUSD | $۲۱,۷۱۳ | $۹,۳۹۲ | $۱۳,۰۷۵ | $۱۳,۲۹۶ | $۱۳,۲۸۲ | $۱۴,۲۲۰ | ||
| ETH | $۶,۳۵۲ | $۳,۲۵۶ | $۵,۴۱۴ | $۵,۴۴۴ | $۵,۴۴۲ | $۵,۶۹۰ | $۲۸,۵۷۰ | $۳,۴۳۰ |
| LINK | $۳۵۱ | $۳۵۱ | $۳۵۱ | |||||
| SHIB | $۴۷۰ | $۶۸۹ | $۶۸۹ | $۶۸۸ | $۷۰۵ | |||
| TUSD | $۴۲۹ | $۶۰۰ | $۲۹۵ | $۱۹۰ | ||||
| USDC | $۶۰۲ | $۷۷۵ | $۲,۸۱۱ | $۲,۴۱۶ | $۲,۴۱۴ | $۲,۴۸۹ | ||
| USDT | $۱۷,۶۵۹ | $۸,۰۶۱ | $۱۱,۶۸۲ | $۳,۸۶۳ | $۳,۸۸۱ | $۳,۸۷۹ | ||
| OTHERS | not disclosed | $۴,۵۴۷ | $۵,۱۵۰ | $۱,۷۴۶ | $۱۰,۳۰۲ | $۳,۴۹۹ | $۸,۳۵۰ | $۴۲,۶۴۵ |
| $۷۱,۸۰۳ | $۴۶,۳۳۷ | $۵۳,۵۵۷ | $۳۳,۷۴۰ | $۵۴,۶۷۹ | $۳۶,۸۳۲ | $۴۷,۱۶۸ | $۵۵,۶۷۰ |
محتویات کیف پول‌های رمزنگاری‌شده بایننس – توکن‌ها
| Token units | Estimates used for average | Average tokens Jan 4 | Change since Nov 10 | |||||||
| Binance | CoinMarketCap | Nansen | Glassnode | Defillama | Arkham | CER.LIVE | ||||
| BUSD | millions | ۵۸ | ۵۷ | ۲۲ | ۴۰ | ۲۴ | ۲۹ | -۵۱% | ||
| ETH | thousands | ۴۷۶ | ۲۸۷ | ۴۹۸ | ۳۶۰ | ۴۸۸ | ۵۷۷ | ۴۴۹ | -۶% | |
| LINK | billions | ۲۱,۷۱۳ | ۹,۳۸۶ | ۱۳,۰۶۲ | ۱۳,۰۵۰ | ۱۳,۰۶۱ | ۱۴,۲۲۰ | ۱۳,۳۴۸ | -۳۹% | |
| SHIB | millions | ۴.۸۵ | ۲.۶۰ | ۴.۴۸ | ۴.۵۱ | ۴.۴۹ | ۴.۵۰ | ۴.۴۹ | -۷% | |
| TUSD | millions | ۶۳ | ۶۳ | ۶۳ | ۶۳ | na | ||||
| USDC | billions | ۵۶,۸۳۹ | ۸۴,۹۴۰ | ۶۹,۴۰۰ | ۸۴,۶۰۴ | ۸۴,۸۹۹ | ۸۰,۹۶۱ | na | ||
| USDT | millions | ۴۲۹ | ۵۹۹ | ۲۹۵ | ۱۹۰ | ۳۶۱ | na | |||
| BNB | millions | ۶۰۲ | ۷۷۵ | ۲,۸۱۱ | ۲,۶۵۴ | ۲,۶۵۲ | ۲,۴۸۹ | ۲,۶۵۱ | ۳۴۱% | |
| BTC | millions | ۱۷,۶۵۹ | ۸,۰۶۳ | ۱۱,۶۷۸ | ۳,۸۷۹ | ۳,۸۸۱ | ۳,۸۷۹ | ۵,۸۲۹ | -۶۷% |
بایننس کوین (BNB)
در خصوص این‌که آیا توکن بایننس کوین، نشان‌دهنده دارایی حقیقی شرکت است که می‌تواند در مواقع لزوم، نیازهای شرکت و صد البته مشتریان آن را برآورده کند، اختلاف نظر وجود دارد. در کل، شرکت‌های مبتنی بر داده مختلف، در مورد ارزش‌گذاری این توکن و اصولاً توکن‌هایی از این دست که بومی یک سیستم هستند، همیشه اختلاف نظر دارند.
بایننس، با شکستن عادت همیشگی خود مبنی بر عدم شفافیت‌سازی، دو ماه پیش دست به افشاگری زده و بیانیه شفافیت عمومی خود را منتشر کرد. بیانیه‌ای که در آن، مجموعه‌ای از دارایی‌های مبتنی بر رمزارز لیست شده بود. در آن زمان، این شرکت بالغ بر ۱۷ میلیارد دلار دارایی مبتنی بر توکن بایننس کوین داشت که حدود یک چهارم از مجموع دارایی‌های دیجیتال این شرکت را شامل می‌شد.
تا به این لحظه، ارزش بایننس کوین، یک سوم کمتر از ارزش آن در ماه نوامبر ۲۰۲۲ است. به نظر می‌رسد که نزدیک‌ترین ارزش‌گذاری و برآورد، در مورد توکن بایننس کوین – بر اساس آنچه خود شرکت به صورت رسمی ارائه کرده است – مربوط به برآورد صورت گرفته از سوی کوین مارکت کپ باشد. بزرگ‌ترین وب‌سایت رمزنگاری در جهان، که از قضا متعلق به بایننس است. هرچند که کوین مارکت کپ ادعا می‌کند داده‌های خود را نه صرفاً بر اساس داده‌های بایننس، که با بهره‌گیری از داده‌های تکمیلی دو شرکت دیگر تحت عناوین نانسن و دفیلاما تکمیل می‌کند.
رقم منتشرشده از سوی کوین مارکت کپ، در ۴ ژانویه سال جاری در خصوص ارزش توکن بایننس کوین منتسب به این صرافی، نشان دهنده ۵۷ میلیون توکن بایننس کوین و معادل ۳۱ درصد از کل دارایی‌های این شرکت است. این رقم، از تمام تخمین‌ها و گزارش‌های منتشرشده از سوی شرکت‌های داده رمزارز، و حتی بیانیه ماه نوامبر خود بایننس نیز بالاتر است. با این حال، این ۵۷ میلیون توکن بایننس کوین، تا حدود زیادی منطقی و قابل قبول است – نسبت به داده‌ها و گزارشات دیگر شرکت‌ها – به این دلیل که تطابق بسیار دقیق‌تری با ۲۲ الی ۴۰ میلیون بایننس کوین برآورد شده توسط سه شرکت داده دیگر، به انضمام ۱۶ میلیون بایننس کوین برآورد شده توسط فوربس دارد که ابزارهای اسکن عمومی نشان می‌دهند در حال حاضر، در دست عموم سرمایه‌گذاران قرار دارد.
این دو رقم، در واقع بایننس کوین‌های موجود در صرافی به اضافه توکن‌های توزیع شده در بخش عمومی، تقریباً همان رقم گزارش شده از سوی کوین مارکت کپ را نشان می‌دهند. اگر این موضوع درست بوده و تخمین کوین مارکت کپ، حقیقتاً صحت داشته باشد، به این معنی است که بخش قابل توجهی از ثروت بایننس، در بیرون از آن توزیع شده است.
به لحاظ معادل دلاری، گلس‌نود (Glassnode) ارزش کل بایننس‌کوین‌های موجود را صفر برآورد می‌کند. این در حالی است که نانسن (Nansen) و آرکام (Arkham) این مقدار را نزدیک به ۶ میلیارد دلار برآورد کرده و دفیلاما (Defillama) و مساری (Messari) نیز آن را نزدیک به ۱۰ میلیارد دلار تخمین می‌زنند. این در حالی است که مساری، توکن‌های بایننس کوین را در سه دسته طبقه‌بندی می‌کند:
- ای‌تی‌اچ (ETH)
- بی‌ان‌بی (BNB)
- و ترون (Tron)
به زعم مساری، اگرچه مجموع ارزش کلی توکن‌های بایننس چیزی در حدود ۱۰ میلیارد دلار است، اما همه این مبلغ شامل بی‌ان‌بی نمی‌شود و این سه توکن، در مجموع ۱۰ میلیارد دلار را تشکیل داده‌اند.
بیت‌کوین (BITCOIN)
در کنار سایر رمزارزها و توکن‌ها، موجودی و ارزش دارایی بیت‌کوین‌های متعلق به بایننس نیز بسیار متفاوت گزارش شده است. طبق آنچه که فوربس براورد کرده است، دارایی‌های بیت‌کوین بایننس از ۴.۸ میلیارد دلار (بر اساس گزارش کوین مارکت کپ) تا ۹.۶ میلیارد دلار (بر اساس گزارش سر.لایو) متغیر بوده است. بنابراین می‌توان چنین در نظر گرفت که تعداد توکن‌های نگهداری شده در این مجموعه، از ۲۸۷۰۰۰ بیت‌کوین تا ۵۷۷۰۰۰ بیت‌کوین، متفاوت گزارش شده است.
این تفاوت فاحش، به احتمال زیاد ناشی از عملکرد ضعیف برخی از شرکت‌های داده است، که همه کیف پول‌های بایننس را به خوبی مورد بررسی قرار نداده‌اند. با این حال، در صورتی که خواننده و شنونده هوشیار باشد، می‌تواند نسبت به این‌که چطور ممکن است آن ۹.۶ میلیارد دلار گزارش شده توسط سر.لایو، تا این حد (حتی بیش از دو برابر) نسبت به داده‌های کوین مارکت کپ و گلس‌نود تفاوت داشته باشد به تردید بیافتد.
بایننس یواسدی (BUSD)
تعداد توکن‌های بایننس یواسدی، بین تاریخ‌های ۴ نوامبر ۲۰۲۲ الی ۴ ژانویه ۲۰۲۳، چیزی در حدود ۸۷۲۴ دلار (معادل ۴۰ درصد) کاهش یافته است. این در حالی است که خوشبختانه، چهار مورد از ارائه دهندگان داده (شرکت‌های دفیلاما، گلس‌نود، نانسن و آرکام) در خصوص تعداد توکن‌های بایننس یواسدی اتفاق نظر داشته‌اند. تا ۴ ژانویه، تقریباً ۱۳۴۶۸ میلیون دلار توکن بایننس یواسدی در کیف پول رمزارز بایننس وجود داشته است، که میانگین این چهار شرکت داده آن را نشان می‌دهد.
کوین مارکت کپ، موجودی بایننس یواسدی صرافی در ۴ ژانویه سال جاری را بالغ بر ۹.۵۸ میلیارد دلار گزارش کرده است، که بیش از ۳.۵ میلیارد دلار کمتر از ۱۳.۱ میلیارد دلار و ۱۳.۲ میلیارد دلار منتشرشده، به ترتیب، توسط نانسن و دفیلاما، دو شرکت خارجی است. شرکت‌هایی که خود کوین مارکت کپ ادعا می‌کند داده‌های خود را بر اساس داده‌های منتشرشده از سوی این دو شرکت، تحلیل کرده و منتشر می‌کند. با این اوصاف، این رقم منتشرشده از سوی کوین مارکت کپ مشکل‌ساز است و نمی‌تواند منطقی باشد. با توجه به فاصله زیاد رقم منتشرشده از سوی این شرکت با داده‌های گزارش شده از سوی نانسن و دفیلاما، از آن‌جا که مرجع داده سوم کوین مارکت کپ، خود صرافی بایننس است، پس باید داده‌های بایننس بسیار پایین بوده باشد که رقم را تا این میزان کاهش داده است. این در حالی است که گزارش ارزش پایین برای بایننس یواسدی، به هیچ عنوان به نفع بایننس نیست و چنین چیزی بعید به نظر می‌رسد.
ذخایر مالی بایننس، به گزارش کوین مارکت کپ
اتر (ETHER)
فوربس با استفاده از میانگین ارقام اتر منتشرشده از سوی چهار شرکت داده‌ای که قبلا ذکر شد، تخمین می‌زند که بایننس، چیزی در حدود ۴.۴۹ میلیون توکن، معادل ۵۴۹۸ میلیون دلار اتر دارد. این در حالی است که برآورد بسیار پایین‌تر کوین مارکت کپ، که می‌گوید بایننس تنها ۳.۳ میلیارد دلار اتر دارد، حاکی از آن است که بنابر همان استدلال پایگاه داده سوم، احتمالا گزارش بایننس از موجودی اترش در زمان مشابه، ۲.۵۸ میلیون توکن اتر بوده است و این یعنی چیزی در حدود ۱.۹۱ میلیون توکن کمتر از برآورد میانگینی فوربس.
تخمین مساری از تعداد توکن‌های اتر موجود در کیف پول رمزارز بایننس (معادل ۲۸.۶ میلیارد دلار) سبک تحلیلی خاصی دارد و نه تنها اتر موجود، بلکه همه توکن‌های نگهداری شده در زنجیره اتریوم بایننس را نشان می‌دهد. این اختلاف قابل توجه است.
استیبل‌کوین‌ها
بر اساس داده‌های منتشرشده از سوی دفیلاما، کاهش دارایی‌های مبتنی بر بایننس یواسدی، ثابت بوده است، با افت شدید (حداقل یک میلیارد دلار) در ۲۵ نوامبر و ۱۴ دسامبر، که دومی یک روز پس از انتشار بیانیه مثلا آرامش‌بخش چانگ‌پنگ ژائو در توییتر اتفاق افتاده است. در خلال این دومین سقوط بزرگ بایننس یواسدی، کاهش خالص دارایی‌های این شرکت، تنها در یک روز، به ۳.۴۶ میلیارد دلار رسیده که رقمی سرسام‌آور برای یک صرافی است. بایننس همچنین شاهد دو برابر شدن همزمان توکن‌های یواسدیتی (USDT) و یواسدیسی (USDC) نیز بود که در ۴ ژانویه به مجموع ۶.۲۷ میلیارد دلار رسید.
بایننس، تغییرات در هلدینگ‌های استیبل‌کوین
این تغییرات ناگهانی، شدید و همزمان حاکی از آن هستند که یک یا چند سرمایه‌گذار بزرگ، بایننس کوین را با استیبل‌کوین‌های رقیب، یواسدیتی و یواسدیسی، مبادله کرده‌اند.
پیشینه تخلیه گسترده بایننس کوین و افزایش همزمان در دارایی‌های استیبل‌کوین‌های رقیب، یواسدیتی و یواسدیسی، به تعدادی از بازار سازان صنعت کریپتو، از جمله جامپ کریپتو (Jump Crypto) و وینترمیوت (Wintermute) برمی‌گردد. بازارسازانی که مبالغ قابل ملاحظه‌ای از سرمایه‌های خود را قبل از ۱۲ دسامبر ۲۰۲۲، از صرافی بایننس بیرون کشیدند. درست پس از آن تاریخ بود که دیگر نهنگ‌های صنعت نیز بی سر و صدا، شروع به بیرون کشیدن سرمایه‌های خود از صرافی کردند.
آرکام ریسرچ، یکی از شرکت‌هایی است که شاهد سرمایه‌گذاری ۲۰۰ میلیون دلاری جاستین سان (Justin Sun)، بنیان‌گذار ترون (Tron) و مشاور شرکت خدمات مالی و صرافی ارز دیجیتال هووبی (Huobi) در بایننس، در تاریخ ۱۳ دسامبر بوده است. سرمایه‌گذاری که جاستین سان، صرفاً با این هدف انجام داده بود تا به سرمایه‌گذاران دیگر نشان دهد که سرمایه‌گذاری در بایننس چقدر می‌تواند امن باشد. هر چند که برداشت‌های عظیم پس از آن روز، فاش نشدند. آرکام ریسرچ، یک روز بعد در توییتی نوشت:
«طی ۲۴ ساعت گذشته، این آدرس سپرده پاکسوس (Paxos) بیش از ۲۰۰ میلیون دلار ورودی بایننس یواسدی داشته است، که همه آن از بایننس آمده است».
توییتی که وجه اشتراک آن در تاریخ و رقم و مبدأ، همه را به این فکر واداشت که به احتمال زیاد، این ۲۰۰ میلیون دلار، همان ۲۰۰ میلیون دلار دیروزی است که جاستین سان در بایننس سرمایه‌گذاری کرده بود!
یکی از روایت‌هایی که همیشه در قلب داستان‌سرایی‌های بایننس وجود دارد، این روایت است که حسابرسان، معمولا عملکرد خوبی در مورد صرافی‌ها ندارند (البته که با نادیده گرفتن این واقعیت، که به عنوان نمونه، دیلویت (Deloitte) قریب به شش سال است که بیت‌استمپ (Bitstamp) را حسابرسی می‌کند، بدون این‌که کوچک‌ترین مشکلی پیش آمده باشد و همچنان نیز ادامه دارد).
این‌که بایننس، از ژوئن ۲۰۲۱، با خروج وی ژو (Wei Zhou) به‌طور ناگهانی از شرکت، بدون مدیر ارشد مالی فعالیت می‌کند بر هیچ‌کس پوشیده نیست. اما وضعیت این شرکت، به‌ویژه از زمانی خطرناک‌تر شد که شرکت حسابرسی آن، مازارس (Mazars) نیز که یک عضو بسیار کلیدی و تاثیرگذار در روند رشد شرکت و ایجاد فضای اعتماد نسبت به آن شناخته می‌شد، حسابرسی خود برای این شرکت را ملغی اعلام کرده و حتی اذعان کرد که تا اطلاع ثانوی، قصد ندارد برای هیچ شرکت رمزنگاری دیگری حسابرسی انجام بدهد. در حقیقت، رویکرد این شرکت حسابرسی، بلافاصله پس از آن‌که قرار شده بود در ۱۹ دسامبر سال گذشته، تحلیل‌های مبتنی بر اثبات ذخایر بایننس را انجام دهد، بیش از پیش به گمانه‌زنی‌ها در مورد این شرکت افزود. سوابق بلاکچین بایننس، که توسط فوربس مشاهده شده است، نشان می‌دهد که یک کیف پول بایننس در تاریخ ۳۱ دسامبر، ۲۳۲ میلیون دلار توکن بایننس یواسدی را به کیف پول بایننس ایالات متحده آمریکا ارسال کرده، که به‌شدت سبب افزایش موجودی کیف پول بایننس ایالات متحده شده است.
این در حالی است که تماس فوربس با پاکسوس، نهادی که مجوزهای بانکداری ایالات متحده و وزارت دارایی نیویورک را در اختیار دارد نیز بی‌نتیجه مانده و این سازمان، حاضر به پاسخگویی و اظهار نظر پیرامون مسایل مالی بایننس و روشن‌سازی در خصوص نقل و انتقالات اخیر این شرکت نشده است. پاکسوس، به تأکید روی همان «بیانیه سفت و سختی که در خصوص بایننس یواسدی در تاریخ ۱۳ نوامبر ۲۰۲۲» منتشر ساخته است بسنده کرده و خبرگزاری فوربس را به آخرین گزارشات این سازمان و اطلاعات بایننس یواسدی منتشرشده در وب سایت اتر اسکن (etherscan) ارجاع داده است.
وب سایت اتر اسکن، آدرس‌های کیف پولی که احتمالاً متعلق به بایننس است، از جمله بایننس ۸ (Binance 8) و بایننس پگ توکنز (Binance: Binance Peg-Tokens) را شناسایی می‌کند که به ترتیب ۳۸.۱ درصد و ۳۲.۴ درصد از کل بایننس یواس‌دی‌های صادر شده را در اختیار دارند. دارایی کیف پول بایننس ۸، در اوایل سال ۲۰۲۱ میلادی چیزی در حدود ۱۰۰ مییلون دلار بوده که در اواسط نوامبر ۲۰۲۲، به رقم قابل ملاحظه ۱۵ میلیارد دلار رسید. این در حالی است که بالغ بر ۹ میلیارد دلار توکن بایننس یواسدی، در عرض سه هفته اخیر از این کیف پول ناپدید شده است.
گزارش اتر اسکن از فعالیت کیف پول بایننس ۸ (بایننس کوین)
نشت دارایی در دیگر جاها
این استدلال که نشت دارایی، تنها در مورد بایننس صدق نمی‌کند و از جریان‌های سال ۲۰۲۲ تا کنون، به صورت دومینویی دیگر صرافی‌های رمزارز نیز به این مشکل دچار شده‌اند چندان هم دور از منطق نیست. اما داده‌های منتشرشده از دفیلاما، نشان می‌دهد که از میان ۲۳ صرافی رمزارز بزرگ در جهان به عنوان رقیب بایننس، تنها مدارک و مستندات مربوط به یک صرافی در دسترس عموم قرار گرفته است. رقیبی که امتیازات چندانی ندارد و ته جدولی به شمار می‌آید. یک صرافی تحت عنوان ماسک‌ای‌ایکس (MaskEX)، که میزان دارایی‌های ازدست‌رفته‌اش، نسبت به بایننس ۱۵ درصد هم بیشتر بوده است.
این وضعیت حاکی از آن است که جریان‌های بی‌اعتمادی پیش آمده در خصوص صرافی بایننس، با توجه به این‌که این صرافی یکی از بزرگ‌ترین، قابل اعتمادترین و پیشتازان صنعت است، بسیار جدی‌تر از آن است که تصور می‌شود و در صورت ادامه یافتن این بی‌اعتمادی‌ها، احتمال سرایت به‌شدت بالا خواهد بود. با این حال، نمی توان این واقعیت را سناریویی قطعی برای پایان دوران کری پتو قلمداد کرد و این احتمال که فعالیت، به راحتی به دیگر بازارهای جهان – احتمالا بازارهایی غیرمتمرکز – انتقال پیدا کند زیاد است.
تغییرات دارایی در هلدینگ‌ها
| Name | Total Assets | Clean Assets | Total Assets 30-day change |
| Binance | $۵۵,۵۳۰ | $۴۵,۲۱۰ | -۱۴.۶% |
| Bitfinex | $۶,۶۴۰ | $۴,۳۵۰ | -۴.۹% |
| OKX | $۶,۴۲۰ | $۶,۴۲۰ | -۵.۱% |
| Crypto.com | $۳,۱۶۰ | $۳,۰۴۰ | -۷.۳% |
| Huobi | $۳,۱۱۰ | $۲,۱۲۰ | -۰.۸% |
| Kucoin | $۲,۲۱۰ | $۱,۷۶۰ | -۱.۷% |
| Bybit | $۲,۱۴۰ | $۱,۹۷۰ | -۴.۵% |
| Gate.io | $۱,۳۹۰ | $۱,۰۶۰ | -۴.۱% |
| Deribit | $۱,۲۱۰ | $۱,۲۱۰ | -۸.۶% |
| Bitget | $۱,۰۱۰ | $۷۴۶ | ۰.۰% |
| Bitmex | $۶۷۲ | $۶۷۲ | -۵.۶% |
| Binance US | $۴۳۴ | $۴۳۴ | ۰.۰% |
| Swissborg | $۴۱۷ | $۲۴۳ | -۸.۴% |
| Korbit | $۲۳۸ | $۲۳۸ | -۰.۹% |
| MaskEX | $۱۸۱ | $۱۸۱ | -۳۲.۶% |
| Coinsquare | $۱۳۰ | $۱۳۰ | -۰.۷% |
| Phemex | $۱۰۲ | $۱۰۲ | ۰.۰% |
| Firi | $۷۷ | $۷۷ | -۱.۰% |
| WOO X | $۵۹ | $۱۸ | ۰.۰% |
| CoinDCX | $۴۵ | $۴۵ | -۵.۷% |
| Cake DeFi | $۲۴ | $۲۴ | -۵.۶% |
| Hotbit | $۱۴ | $۱۴ | ۰.۰% |
این که در حال حاضر، تعداد کثیری از سرمایه‌گذاران بایننس را ترک گفته‌اند یا در شرف آن هستند و چیزی نمانده است تا دارایی‌های خود را از این صرافی بیرون بکشند، امری بدیهی است. این افت شدید، بی‌تفاوت به رسانه‌ها یا واکنش بازار با سرعت ثابتی در حال وقوع است. اما آنچه جالب توجه است، این است که بایننس، با سکون خود کاری می‌کند که نه فقط خودش، بلکه بسیاری از رقبا و هم‌قطارانش نیز به ورطه نابودی کشیده شوند.
منبع
forbes
